Qué es un ETF, tipos, ventajas y cómo invertir

En estos días, el producto que está calentando el mercado financiero de Corea del Sur es el ETF (Fondo cotizado en bolsa). El mercado de ETF está experimentando un crecimiento constante y, a principios de este año, superó los 100 billones de wones en activos netos, lo que se considera un hito ya que se logró 21 años después de su introducción en Corea del Sur. Vamos a averiguar el concepto y las razones detrás del rápido crecimiento de este ETF.

¿Qué es un ETF?

ETF es la abreviatura de "Exchange Traded Fund" y es un producto de inversión similar a las acciones. Es el resultado de combinar las ventajas de los fondos y las acciones, ya que posee la estabilidad de los fondos, que diversifican la inversión en varias empresas, y la liquidez de las acciones. Por lo tanto, el ETF es un producto atractivo que permite disfrutar simultáneamente de la estabilidad de los fondos y la posibilidad de realizar transacciones en tiempo real en la bolsa, al igual que las acciones.

¿Cuáles son las ventajas del ETF?

● Inversión sencilla: Permite invertir en varios activos a la vez sin necesidad de seleccionar cada activo individualmente.

● Bajos costes: Las comisiones de gestión son más bajas en comparación con los fondos de inversión tradicionales.

● Transparencia: Los activos que componen el índice y su ponderación se publican de forma transparente.

● Diversas estrategias de inversión: Es posible elegir entre ETF que siguen diferentes índices.

● Alta liquidez: Se puede comprar y vender en tiempo real, como las acciones.

Una de las grandes ventajas de los ETF es su baja comisión de gestión. En comparación con los fondos de inversión tradicionales, los ETF suelen tener comisiones de gestión relativamente bajas. Esto se debe a que la mayoría de los ETF siguen un índice específico, lo que reduce los costes del gestor de fondos. Además, los ETF permiten recuperar el capital rápidamente tras su venta, lo cual es muy conveniente, al igual que con las acciones.

Sin embargo, aunque son relativamente estables, su rentabilidad suele ser baja y se pueden sufrir pérdidas si el índice subyacente cae. Al igual que con las acciones, existe la posibilidad de que se suspenda su cotización si no cumplen con los requisitos de cotización...

Diversos tipos de ETF

Existen varios tipos de ETF, y cada uno de ellos está diseñado en función de su estrategia y objetivo de inversión. Vamos a analizarlos con más detalle.

● ETF de acciones nacionales: Siguen índices nacionales como el KOSPI o el KOSDAQ.

● ETF de acciones internacionales: Siguen índices internacionales como el S&P 500 o el Nasdaq.

● ETF de bonos: Siguen bonos como los bonos del Estado o los bonos corporativos.

● ETF de materias primas: Siguen materias primas como el oro o el petróleo.

1. ETF de índice (pasivos)

Los ETF de índice son productos que siguen un índice específico. Por ejemplo, existen ETF que siguen índices como el KOSPI 200 o el S&P 500. Estos ETF están compuestos por los activos que componen el índice y reflejan su ponderación. Las ganancias o pérdidas se producen en proporción a la volatilidad del índice en cuestión, lo que permite a los inversores realizar inversiones estables y transparentes.

2. ETF activos

Los ETF activos son productos en los que un gestor de fondos analiza la situación del mercado y selecciona los activos para su gestión. Su objetivo es maximizar los beneficios respondiendo a los rápidos cambios del mercado. La cartera se compone en función del análisis y la decisión profesional del gestor de fondos, y la rentabilidad y la estabilidad de los beneficios dependen en gran medida de la capacidad del gestor de fondos.

3. ETF apalancados

Leverage (apalancamiento) significa palanca. Los ETF apalancados son productos que amplifican la volatilidad del índice que siguen. Tienen un riesgo mayor que los ETF normales y pueden generar mayores ganancias o pérdidas en función de las fluctuaciones del índice. Por ejemplo, un ETF apalancado al 200% genera ganancias o pérdidas dos veces mayores que las del índice original en función de su fluctuación. Por lo tanto, es un producto adecuado para inversiones a corto plazo o cuando se puede predecir con claridad la dirección del índice.

4. ETF inversos

Inverse (inverso) significa al revés. Es decir, los ETF inversos se mueven en sentido contrario al índice que siguen. Suben cuando el índice baja y bajan cuando el índice sube. Se utilizan cuando se espera que un índice determinado caiga. Sin embargo, si se mantienen durante largos periodos de tiempo, al igual que con los ETF apalancados, pueden generar pérdidas debido al efecto de interés compuesto negativo y a los costes de rollover, por lo que son más adecuados para inversiones a corto plazo.

¿Cómo invertir en ETF?

La forma de invertir en ETF es similar a la de invertir en acciones. Se puede operar fácilmente a través de un programa de negociación de acciones una vez que se ha abierto una cuenta en una empresa de valores. Además, la diversificación del mercado de ETF nacional ofrece a los inversores una amplia gama de opciones.

Puntos a tener en cuenta al invertir en ETF

● Índice que sigue: Elegir un índice que se adapte a los objetivos de inversión y al perfil de riesgo.

● Comisión de gestión: Comparar las comisiones de gestión de cada ETF, ya que varían.

● Volumen de negociación: Elegir un ETF con alta liquidez.

● Riesgo: Como con cualquier producto de inversión, existe la posibilidad de pérdidas.

Invertir en ETF es una buena forma de invertir en una variedad de activos de forma sencilla y económica. Sin embargo, es importante investigar antes de invertir y elegir cuidadosamente en función de los objetivos de inversión, el perfil de riesgo y el plazo de inversión.